Автокредиты летом-2010: интенсивный виток развития

Автокредитный рынок: глобальная оценка

Для начала приведем упрощенную статистическую таблицу – количество банков из числа 50 лидеров по активам, выдававших автокредиты за последние два года, и средние реальные ставки автокредитования в гривне и долларах новых иномарок сроком три года от этих же банков:

Как видим, среди крупных банков число автокредиторов физлиц на данный момент уже достигло двух десятков, чего не бывало с октября 2008 года. Впрочем, за один тот далекий месяц почти двухлетней давности число автокредитующих банков из 50 лидеров изменилось с 37 до 10 – при таком диапазоне нам еще очень долго придется сравнивать количественный показатель с уровнем все того же революционного октября. Из этих чисел уже видно, что нынешнее число банков пока еще далеко от докризисного уровня, когда иномарки кредитовало 40 финучреждений из 50 лидеров.

Что касается средних реальных ставок по трехлетнему сроку кредитования, то нынешний уровень – 20,6% реальных годовых – сравним с показателями гривневого автокредитования в преддверии кризиса, летом 2008 года. Однако до того позапрошлого лета на протяжении нескольких лет средняя реальная ставка трехлетних автокредитов в гривне твердо держалась уровня 17-18% годовых.

Помимо того, примерно равными указанному нынешнему числу (20,6% реальных годовых) были и средние ставки аналогичных долларовых кредитов год назад – в последний период валютного кредитования перед его запретом. Но опять же, с докризисной реальной ставкой долларовых трехлетних автокредитов – а она держалась много лет на уровне 13-14% годовых – нынешняя гривневая средняя ставка таких займов несравнима, она больше в полтора раза.

Можно ли на этом фоне роста количества банков и снижения средних ставок автокредитования говорить о полноценном восстановлении к началу лета 2010 года рынка автокредитования физлиц? Многие банкиры в этом сильно сомневаются. «Фактически из указанного количества банков активно (по нынешним меркам) кредитуют, в лучшем случае, пять-шесть банков», – считает Александр Кушлык, директор департамента автокредитования Плюс Банка. «Рост количества кредитующих банков – это только один из факторов. Полноценно говорить о возобновлении продукта можно будет тогда, когда число предоставляемых кредитов будет сравнимо с докризисными показателями», – дополняет коллегу Максим Жирко, начальник управления развития продуктов и систем индивидуального бизнеса банка «Форум».

В свою очередь представитель Плюс Банка уточнил последний цифровой параметр: «При средних ежемесячных продажах новых автомобилей ежемесячно в количестве около 11000 – 13000 штук количество кредитов на протяжении месяца в 2010 году будет составлять по Украине около 1000 – 1200 штук». Другими словами, кредитуется 7-9% продаваемых автомобилей. Между тем, в 2007 году среднемесячные продажи по Украине составляли свыше 40 тысяч новых легковых машин – из которых не менее 25 тысяч (65-75%) в месяц брались в кредит. Итого, если взять только числа «кредитных» продаж, имеем более чем двадцатикратную разницу нынешнего спроса по всей стране (1000 автокредитов в месяц) с докризисным уровнем. Отсюда и вывод банкира: «Исходя из динамики продаж новых автомобилей, и в том числе кредитных продаж, значительного роста их количества до конца года ожидать не следует», – прогнозирует Александр Кушлык.

Динамика рынка: причины, прогнозы

При таком трезвом пессимизме глобальных оценок можно было бы удивиться тому факту, что за последние полгода количество автокредиторов физлиц только из числа 50 лидеров увеличилось с 10 до 20, средние реальные ставки упали на полтора-два процентных пункта, а по сроку кредитования один год – и на три-четыре процентных пункта.

Отгадка проста: на активизацию автокредитных предложений и снижение ставок по ним влияет, прежде всего, два процесса и один постоянный параметр:

«Автокредитование – на данный момент один из немногих кредитных продуктов в принципе «доступных» для банков, в том числе и с точки зрения показателей ликвидности (кредиты выдаются не на столь длительные сроки, как, например, при ипотечном кредитовании). Этот продукт и наименее рисковый из существующих вариантов (например, в сравнении с нецелевым наличным кредитованием). Кроме этого, направление кредитования характеризуется более адекватными возможностями возврата проблемной кредитной задолженности – и при изъятии залогового имущества, и при его реализации», – разъясняет представитель банка Александр Кушлык.

Дополнительные нюансы уточняет Виталий Шастун, член правления Universal Bank: «На сегодняшний день автокредитование является наиболее перспективным и «живым» сегментом розничного кредитования, поэтому вполне логично, что многие банки, выходят в сегмент автокредитования в первую очередь. Одна из важных причин этого – краткосрочный характер программ автокредитования. В связи со сравнительно коротким сроком эксплуатации автомобиля клиент, как правило, заинтересован в скорейшем погашении такого займа».

«Со стабилизацией экономической ситуации появляется спрос со стороны платежеспособных клиентов, благодаря чему постепенно восстанавливаются продажи на рынке автомобилей. Это, в свою очередь, стимулирует и кредиторов выстраивать более амбициозные планы в продвижении кредитных продуктов, соответствующих запросам сегодняшнего потребителя, - объясняет Антон Шаперенков, директор департамента управления продуктами розничного бизнеса VAB Банка. - Однако при этом есть еще одно объяснение. Имея обеспечение, которое легко оформляется и проще с точки зрения ликвидационной продажи, если сравнивать его с ипотекой, автокредитование не настолько подвержено рискам, как беззалоговые кредитные продукты – кеш- или потребкредиты. Но при этом его легко запустить и возобновить, что и делает это направление привлекательным для кредиторов».

Если же говорить о возможной в ближайшие месяцы динамике ставок автокредитов, то тут банкиры гораздо более оптимистичны. «Изменение ставок по автокредитам прямо зависит от ставок на депозитном рынке. Сейчас на нём длительное время наблюдается тенденция снижения ставок во всех валютах на все сроки размещения. Эта тенденция отображается и в снижении ставок по кредитам, в том числе на приобретение автомобилей. В течение лета-осени, ставки, скорее всего, продолжат плавное снижение – в рамках 1% годовых для средней ставки на рынке», – видит ситуацию Максим Жирко.

Разумеется, увеличение количества автокредитных предложений со сниженными ставками (а на рынке на данный момент существует более двадцати программ, как минимум, четырех банков с реальными ставками от 0% до 15% годовых) не может не повлиять на спрос заемщиков. «Увеличение спроса на автокредиты развивается по оптимистическому прогнозу, спрос увеличивается постепенно, но стабильно, на период лета 2010 г. прогнозируется затишье, но уже осенью будет резкое увеличение спроса», – готова к лучшему Марина Кайдорина, начальник отдела развития бизнеса МетаБанка.

Еще раньше ожидает кредитного бума представитель Universal Bank: «Спрос на автокредиты начал постепенно расти с началом 2010 года, а уже в марте этот рост стал стремительным: к примеру, в нашем банке количество заёмщиков выросло вдвое по сравнению с предыдущим месяцем. Уверен, спрос на автокредиты продолжит развиваться по восходящей до конца года, включая и летний период. Помимо того, на сегодняшний день доля автомобилей, продающихся в кредит, несущественна (всего 5-10% от общего объёма продаж по сравнению с докризисными 60-70%), однако мы ожидаем увеличения этой доли до 20-25% уже в 2010 году, вероятно – ближе к концу года».

Программы с автодилерами

Недавно портал Prostobank.ua отметил, что количество отдельных программ автокредитования увеличивается десятикратно быстрее, чем количество игроков рынка, предлагающих эти программы. Так, за май количество программ по трехлетним автокредитам увеличилось с 70 до 100, хотя число кредитующих банков выросло всего-то с 16 до 17 (для сравнения, в ноябре 2009 года таких программ было 30 от 10 банков, а год назад, в июне 2009 – работало семь автокредитных программ от семи банков). Большинство программ являются плодом сотрудничества банков с теми или иными автодилерами – такие программы фокусируются на определенных автобрендах или на всем модельном ряде сети салонов.

В резкой майской активизации таких «дилерских» программ представительница МетаБанка Марина Кайдорина видит ежегодную закономерность: «В связи с сезонным снижением спроса на автомобили (летом автомобили покупают значительно меньше, чем весной и осенью), банки совместно с автосалонами проводят акции с целью стимулирования спроса». Более глобально описывает причины ситуации Виталий Шастун, представитель Universal Bank: «Рост количества программ кредитования автомобилей, предлагаемых банками в сотрудничестве с автодилерами, объясняется стремлением продавцов авто стимулировать спрос всеми возможными способами после того, как рынок автопродаж упал почти на 75% в прошлом году».

Что же касается прогнозов по этому аспекту на будущее, то многие банкиры предполагают дальнейший количественный рост банковско-дилерских программ, однако есть и противоположные мнения. «По моему мнению, сотрудничество банков с автосалонами будет продолжать иметь место, однако по мере активизации конкуренции между банками актуальность такого сотрудничества снизится», – предполагает Виталий Шастун.

Крупные сроки, малые авансы

Если автокредиты сроком пять лет выдает практически каждый из 20 кредитующих крупных банков, то семилетние кредиты замечены на протяжении всего первого полугодия 2010 года всего у трех-четырех учреждений, и цифра эта пока не растет (кстати, весь прошлый год автокредиты сроком семь лет выдавало всего один-два банка). Между тем, в докризисную эпоху семилетние автокредиты и в гривне, и в инвалютах предлагало три четверти кредитующих банков.

Причину понять нетрудно: «длинные деньги», занимаемые нашими банками на внешнем рынке до кризиса, да и многочисленные долгосрочные и постоянно лонгируемые депозиты граждан и корпораций легко позволяли крупные сроки автокредитов – чего никак не скажешь о нынешних привлечениях банков, хоть и обильных в последние месяцы, но преимущественно краткосрочных.

Что же касается требуемого для получения кредита начального взноса, то минимальные значения этого параметра на данный момент составляют 25% и 30% стоимости автомобиля. Автокредиты с 10%, 15%, 20% авансами, предлагаемые крупнейшим отечественным банком еще даже в прошлом кризисном году, ушли вместе с самим банком с автокредитного рынка. Автокредиты в виде полной рассрочки (0% аванс) исчезли еще весной 2008 года, впрочем, такие программы не были частыми и до кризиса. Причину отсутствия малоавансовых кредитов также понять нетрудно – банки теперь уже хорошо помнят о возможности превращения кредита в проблемный и учитывают при этом быстрое удешевление изымаемого залога (автомобиля) за время его использования заемщиком. Потому финучреждения вынуждены заботиться о марже между стоимостью автомобиля на момент кредитования и собственно объемом кредита – такая маржа и реализуется в виде взноса покупателя машины, являющегося заемщиком, а также в виде одноразовой комиссии по кредиту.

Плавающие ставки, реальные 0% годовых, ставки без комиссий

На сегодняшний день индексируемую (плавающую) ставку по автокредитам предлагает лишь один банк по одной из своих программ. По мнению многих банкиров, такой кредитный продукт может вскоре получить преимущественное распространение – даем слово Александру Кушлыку: «Относительно плавающей ставки – особенно для кредитов, которые выдаются на длительные сроки, думаю, большинство банков будут ее применять».

Однако, по мнению других финансистов, все будет почти наоборот – говорит Виталий Шастун: «Продукты с плавающей ставкой также со временем займут свою нишу в сегменте автокредитования, однако не думаю, что такие продукты будут доминировать в этом сегменте. Ведь кредиты на авто имеют краткосрочный характер, кроме того, заемщик такого кредита чаще всего заинтересован выплатить кредит досрочно. В то время как плавающая ставка имеет большее значение для долгосрочных кредитных программ, таких как ипотека».

Кредитные программы по конкретным автомаркам с реальной ставкой 0% годовых (номинальная ставка 0% без каких-либо скрытых комиссий), пропавшие с рынка в феврале 2010 года, возвратились на рынок в начале лета 2010 года (пока что это предложение всего одного банка). Разумеется, речь идет об авансах 70% и 50% и сроке кредитования один год. «Такие предложения существовали в сегменте продуктов на более короткие сроки, где возможно покрытие процентной ставки за счет возмещения автосалона, страховой и частично за счет компенсации банка. Эти программы полностью не исчезнут, а будут появляться время от времени, там где надо будет усилить продажи того или иного автотранспорта», – прогнозирует Антон Шаперенков.

При этом программы с реальными ставками на уровне 1-15% годовых можно найти и со сроком три года и выше – в частности, три банка (Индэкс-Банк, Фольксбанк, БМ Банк) дают трехлетние автокредиты с авансом 50%, а один из них (БМ Банк) предлагает трехлетнее кредитование под 11,5% реальных годовых даже и с авансом 30% (впрочем, полный объем выплат заемщика сильно зависит от страховых выплат, в частности, от наличия или отсутствия страхования жизни, величина которого может свести на нет уменьшенную реальную ставку по кредиту).

И напоследок упомянем о таком удобном для многих потенциальных заемщиков явлении последних месяцев как выход на рынок банков с номинальной кредитной ставкой, равной реальной ставке (то есть не отягощенной ни одноразовой, ни ежемесячной комиссиями и другими поборами). Так, на данный момент такое «честное» предложение замечено по двум программам Фольксбанка, а также по единственной общей программе Правэкс-Банка, кредитующего любые автомобили на любой срок с номинальной (она же реальная) ставкой 24% годовых.

Однако банкиры не считают явление полного отсутствия одноразовых и ежемесячных комиссий новым трендом автокредитного рынка. «Все зависит от политики банка по продвижению своих кредитных продуктов и желания использовать значение процентной ставки в определенных рекламных мероприятиях. Скорее всего, такие действия не имеют системного характера и зависят от принципов работы каждого отдельного банка в этом сегменте рынка», – считает Александр Кушлык.

Мнение

Антон Шаперенков, директор департамента управления продуктами розничного бизнеса VAB Банка

Сейчас рынок выстраивается уже таким образом, что не автосалон возмещает часть процентной ставки банку, а наоборот, финучреждения, чтобы более активно стимулировать дилера к сотрудничеству и мотивировать его к продвижению условий по автокредиту того или иного банка. В этом отношении рынок уже вернулся к докризисной ситуации.

Что касается самих условий кредитования, то раньше при авансе в 50% от стоимости автомобиля и с фиксированной ставкой по автокредиту, когда закладываемый под этот продукт депозитный ресурс был на пике своей стоимости, банк был более защищен от рисков удорожания привлечений. Собственно, как и от возможного отказа клиента, уплатившего уже половину стоимости за авто, выплачивать по кредиту. С учетом того, что на сегодня в условиях развития конкуренции многие банки предлагают автокредиты уже не на 3-5 лет, а на 6-7, и при этом происходит снижение авансов, можно предположить, что игроки, перестраховываясь, будут склоняться к увеличению предложения плавающей процентной ставки. Хотя не всегда банки технологически способны это сделать. В перспективе года это может стать массовым явлением на рынке автокредитов.

Роман Куспис, главный специалист отдела развития продуктов Банка Кипра

Повышение спроса на автомобильном рынке, в первую очередь, связано с ярко выраженной сезонностью бизнеса. Ежегодно, спрос на автомобили в летний период повышается, в среднем, на 8-12%. Как показывает практика, к середине лета наблюдается незначительный спад активности покупателей, связано это с сезоном отпусков. Начиная с середины августа, опять наблюдается значительное повышение спроса на автомобильном рынке. По нашим прогнозам, наибольшая активность на рыке автокредитования должна наблюдаться в сентябре.

Автокредитование является одним из самых приоритетных векторов развития кредитных продуктов на рынке банковских услуг. Это связано с тем, что целевые кредиты на автомобильный транспорт обеспечивают относительно быструю оборачиваемость капитала (3 – 5 лет) при относительно меньших рисках, которые возникают в случае потребительского кредитования. Ввиду разнообразия условий, которые предлагаются на рынке банковских услуг, все больше и больше банков совместно с автосалонами разрабатывают индивидуальные программы кредитования, что позволяет значительно снизить реальную процентную ставку и тем самым увеличить как объем выданных кредитов, так и соответственно количество реализованных автомобилей. Скорее всего такая тенденция будет сохранятся, а возможно и развиваться, когда на рынок выйдут другие финансовые учреждения. Относительно доминирования плавающей процентной ставки над стандартными условиями кредитования наши прогнозы таковы, что одновременно будут существовать, как и классические кредиты, так и кредиты с дифференцированной процентной ставкой, так как они ориентированы на разный клиентский сегмент.

Автор: Олег Кочевых

Источник: Prostobank.ua