Корреспондент: Операция Эвакуация. Украинские бизнесмены выводят деньги с Кипра и лихорадочно ищут новые налоговые гавани

В первом квартале этого года в структуре иностранныхинвестиций в Украину произошли резкие и неожиданные изменения. Вложения вУкраину с Кипра, которые в прошлом году составили почти $ 4 млрд, или две третивсех зарубежных инвестиций, вдруг рухнули до отметки $ 50 млн. В то же времявозросли потоки средств с Британских Виргинских островов, из Швеции иВеликобритании.  

Ни киприоты, ни шведы, ни британцы никакогоотношения к таким пертурбациям не имеют. За каждой из этих стран в данномвопросе на самом деле стоят украинские бизнесмены, которые массово переводятсвои офшорные счета со средиземноморского острова в другие юрисдикции, как ихназывают юристы, и уже с этих счетов проводят все транзакции с Украиной.  

Вложения в Украину с Кипра, которые в прошлом году составили почти $ 4 млрд, или две трети всех зарубежных инвестиций, вдруг рухнули до отметки $ 50 млн.

"Я знаю пример, когда люди очень быстроперевели [бизнес] в Швейцарию: юридическая структура остается на Кипре, но вплане банковского обслуживания с Кипра ушли", - рассказывает Александр Бобошко, старший юристмеждународной юридической фирмы Schoenherr.  

Причины для отступления с Кипра у отечественныхпредпринимателей более чем весомые – там финансовый кризис привел кбеспрецедентным мерам по стабилизации экономики в обмен на помощь ЕС. Налог назарегистрированные на Кипре компании вырос с 10% до 12,5%, а на проценты подепозитам в банках вдвое - с 15% до 30%.  

При этом депозиты свыше 100 тыс. евро в главномостровном банке, Bank of Cyprus, оказались заблокированными: 37,5% вкладов банкобменяет на акции, которые специалисты уже называют неликвидным активом.Остальную часть денег вкладчик не сможет задействовать до стабилизациибанковской системы Кипра. Аналогичные шаги коснулись также Laiki Bank и СyprusPopular Bank.

Налог на зарегистрированные на Кипре компании вырос с 10% до 12,5%, а на проценты по депозитам в банках вдвое - с 15% до 30%.  

Масштаб бедствия украинских компаний на Кипредовольно велик: по оценкам экспертов, отечественные вкладчики разместили наострове около $ 2 млрд средств, от 40% до 60% которых теперь потеряны нанеопределенный срок.  

Туманное будущее Кипра заметно снизило интерес кнему украинского бизнеса, подтверждает Ярослав Абрамов, советник практики корпоративногоправа и M&A международной юридической фирмы Integrites. Теперь его компания"с опаской и большими оговорками" предлагает клиентам размещать своисредства на острове. Более того, добавляет Абрамов, бизнесмены все чаще задаютодин и тот же вопрос: а не повторится ли кипрская история в другойбизнес-гавани?

Секретные средства

Средигосударств, чья экономика наиболее пострадала от выведения средств в офшорныезоны, Украина легко попадает в первую десятку. По оценкам неправительственнойорганизации Tax Justice Network, за годы независимости из нашей страны утекло втакие регионы $ 167 млрд, что более чем вдвое превышает нынешний госдолгУкраины и позволяет ей удерживать девятую строку вслед за Аргентиной ($ 399млрд) и впереди Казахстана ($ 138 млрд).

Безоговорочныелидеры списка, Китай и Россия, потеряли в офшорах еще больше - $ 1,2 трлн и $798 млрд соответственно.

Большинствостран из верхней части рейтинга роднит и уникальная структура прямых иностранныхинвестиций: как правило, эти средства приходят из тех же офшорных зон и тихихбизнес-гаваней, где предпочитает регистрироваться национальный бизнес.

За годы независимости из нашей страны утекло в такие регионы $ 167 млрд, что более чем вдвое превышает нынешний госдолг Украины

По даннымМеждународного валютного фонда, сравнившего инвестиционные потоки в 84 странахмира, 56 % внешних средств России дают Кипр, Бермуды, Багамы и Британские Виргинскиеострова, в то время как в большинстве развитых государств доля офшоров в числе главныхинвесторов не превышает 5% либо отсутствует совсем.

С аналогичнойситуацией давно сжилась и Украина. 31,8% за годы независимости пришли в странуиз Кипра, еще 15,5% - из Австрии и Нидерландов, самых популярных площадокрегистрации украинских холдингов.

В абсолютномбольшинстве случаев это средства отечественного бизнеса, аккумулированные в офшорахи заведенные в Украину в виде инвестиций, объясняет Александр Охрименко, главаУкраинского аналитического центра.

Как и многиедругие эксперты, Охрименко констатирует: учитывая, что такие гавани задействуютвсе крупные отечественные предприниматели и значительная часть средних, в денежномисчислении через офшоры работает 50-70 % украинского бизнеса. В отраслевомразрезе это широчайший спектр, говорят юристы, - от ретейла и финансовогосектора до агрои промышленных холдингов, в особенности тех, которые работают наглавные статьи украинского экспорта, химпром и металлургию.

В денежном исчислении через офшоры работает 50-70 % украинского бизнеса

К примеру,зарегистрированные на Кипре компании есть в структуре групп СКМ Рината Ахметоваи Group DF Дмитрий Фирташа, кондитерского гиганта АВК, крупнейшего отечественногопроизводителя курятины Мироновского хлебопродукта, молочной компании Галичина.

На компанию Water Property Holdings Limited, зарегистрированную на Британских Виргинскихостровах, была оформлена покупка самой дорогой квартиры в Лондоне, которуюпозже переоформил на себя Ахметов. В этом же офшоре “прописан” и SaroneHoldings Limited, владеющий ООО Донбасским расчетнофинансовым центром (ДФРЦ), который,в свою очередь, контролирует пять горно-обогатительных фабрик в Донецкойобласти. Специалисты в отрасли и СМИ неоднократно связывали ДФРЦ с сыномПрезидента Александром Януковичем, однако он через своих представителей такженеоднократно отрицал любую связь.

Азарегистрированная в Люксембурге Eastern Beverage Company владеет одним из крупнейшихпроизводителей алкоголя в Украине, Крымской водочной компанией.

Масштабпоследствий офшорного предпринимательства признают и украинские власти: пооценкам Александра Клименко, экс-главы Государственной налоговой службы инынешнего министра доходов и сборов, из-за подобных схем страна ежегодно теряетоколо 100 млрд грн.

Эту рекуподпитывают несколько причин чрезвычайной популярности бизнес-укрытий средиотечественных предпринимателей.

Из-за непрозрачности украинской бизнес-среды такие процедуры, как привлечение инвестиций, внешних займов и кредитов, а также подготовка бизнеса к продаже или IPO, гораздо легче осуществить компании, зарегистрированной в Люксембурге, Австрии или даже на Кипре, нежели в Украине

Помимо самойтрадиционной из них - желания облегчить налоговую нагрузку, которая в Украинесопряжена еще и с коррупцией в профильных органах, - для бизнеса остро стоитвопрос общего языка с западными партнерами. Из-за непрозрачности украинскойбизнес-среды такие процедуры, как привлечение инвестиций, внешних займов и кредитов,а также подготовка бизнеса к продаже или IPO, гораздо легче осуществитькомпании, зарегистрированной в Люксембурге, Австрии или даже на Кипре, нежели вУкраине, признают юристы.

Кроме того,один из актуальных мотивов массового побега предпринимателей в офшоры - желаниезащитить собственность из-за боязни давления на бизнес в Украине, напоминает ДмитрийБоярчук, директор Центра социально-экономических исследований CASE Украина.

“Все моизнакомые вывели регистрацию бизнеса из страны - он находится в Украине, но зарегистрированкак российский, казахский, африканский бизнес”, - вторит Боярчуку АлександраКужель, глава комитета Верховной Рады по вопросам предпринимательства,регуляторной и антимонопольной политики.

Часть этихпроблем, надеются в Кабмине, решит принятие законопроекта о трансфертном ценообразовании,уже ждущего рассмотрения в парламенте. Клименко полагает, что он принесет вказну 20 млрд грн. за три года, ударив по главному инструменту выведения средствв налоговые гавани - схеме, при которой компании продают продукцию позаниженным ценам своим же офшорным посредникам, а те реализуют ее настоящемупокупателю уже по рыночной цене. Прибыль же остается в офшоре, где налоги неплатятся вовсе либо платятся по сниженным ставкам.

Все мои знакомые вывели регистрацию бизнеса из страны - он находится в Украине, но зарегистрирован как российский, казахский, африканский бизнес

Правительственныйзаконопроект поможет налоговикам взять на карандаш наиболее масштабные из такихопераций - от 50 млн грн. в год. Компании с таким оборотом внешних сделок состранами, где налоги как минимум на 5 % ниже украинских, должны будутотчитываться о своих экспортных операциях, доходах, схемах оптимизации и связанныхлицах.

Правда, в ещене принятом документе уже прописаны временные послабления для товаров АПК,металлургии, химической и горнодобывающей промышленности. А ведь именно этиотрасли находятся под контролем крупнейших отечественных финансово-промышленныхгрупп (ФПГ).

По словамАндрея Новака, главы Комитета экономистов Украины, стремление правительствадаже в таком шаге оградить крупнейшие ФПГ от необходимости отчитываться запользование офшорами еще раз показывает, почему страна до сих пор не сумеларешить проблему офшоров: в Украине сформировалась гремучая смесь власти икрупного бизнеса, когда крупнейшие ФПГ де-факто контролируют главные рычагиуправления государством.

“Это проблемаконфликта интересов: те, кто, должен был остановить практику офшорных схем вУкраине, и являются основными пользователями этих схем”, - подчеркиваетэкономист.

Согласно егооценкам, через схемы оптимизации отечественные компании осуществляют до 80 %операций, тогда как западные - в пределах 5-15%.

Райв шалаше

Больше всегоукраинский бизнес сейчас обеспокоен поиском новых гаваней. В апреле компания Integritesпровела бизнес-семинар с красноречивым названием Миграция с Кипра.Бизнес-меню для бенефициара.Оценить возможности перевода бизнеса в Гонконг, Сингапур, Ирландию, Латвию, Мальту,ОАЭ, Люксембург, Нидерланды или Великобританию собрались собственники и топменеджерыболее чем 60 ведущих финансовых групп и корпораций реального сектора Украины.

Уже всередине июня украинский офис австрийской юридической компании Schoenherr провелв Киеве конференцию на тему особенностей австрийского налогообложенияхолдинговых компаний. Возможностью перенести регистрацию своих холдингов в однулишь Австрию заинтересовались более 30 топ-менеджеров и собственниковпредприятий в Украине. У многих из них, по словам представителей Schoenherr, наКипре было по несколько десятков офшорных компаний.

Перед украинскими бизнесменами теперь стоит дилемма - переводить счета в “глухие” черные офшоры или оптимизировать свои финансовые потоки по более высокой цене, но и в более цивилизованных юрисдикциях

Абрамов изIntegites считает, что перед украинскими бизнесменами теперь стоит дилемма - переводитьсчета в “глухие” черные офшоры или оптимизировать свои финансовые потоки по болеевысокой цене, но и в более цивилизованных юрисдикциях.

Самыми популярнымииз “глухих” укрытий для украинского бизнеса останутся Панама и Белиз: ихвыбирают за дешевое обслуживание и гарантии анонимности, добавляет Абрамов.

А вот выборцивилизованной альтернативы универсальному Кипру может оказаться более сложным.Так, активная передислокация бизнеса в сторону азиатских гаваней усложняетсяправилами работы там. К примеру, Гонконг и Сингапур, в отличие от Кипра,требуют больший пакет документов и личное присутствие бенефициара при открытиибанковских счетов. Кроме того, местный директор зарегистрированной здеськомпании де-факто не является номинальным - он сохраняет за собой операционныйконтроль и проверяет документацию по сделкам, напоминает Абрамов.

Такиеевропейские страны, как Австрия, Швейцария, Великобритания, Нидерланды, дают болеенадежную, чем Кипр, почву для контактов с западным бизнесом, хотя обходятсядороже и не считаются налоговыми гаванями, указывает Бобошко.

Популярнымиубежищами для украинского бизнеса могут стать также Латвия и Ирландия - споследней Украина в апреле подписала договор об избежании двойного налогообложения,а в Латвии с 1 января действует облегченный налоговый режим, включающий возможностьосвобождения местных компаний от подоходного налога.

Австрия, Швейцария, Великобритания, Нидерланды, дают более надежную, чем Кипр, почву для контактов с западным бизнесом, хотя обходятся дороже и не считаются налоговыми гаванями

Однако, будучичленами ЕС, обе страны неминуемо ощутят давление антиофшорного процесса в Европе- а значит, могут ужесточить условия, считает Абрамов.

В последнююочередь бизнесмены рассматривают возможность вернуть регистрацию своих компанийдомой, в Украину. Без улучшения бизнес-климата на это рассчитывать не приходится,уверен Василий Юрчишин, директор экономических программ Центра Разумкова.

Новак жедовольно лаконично очерчивает перспективу того, когда власти в Киеве могутозаботиться комфортом бизнеса у себя в стране и заинтересоваться проблемой утечкииз государства десятков миллиардов долларов, нанеся по “оптимизаторам”серьезный удар.

“ФПГ уже полностью завладели властью в Украине, имсейчас абсолютно не нужно закрывать офшорные схемы, потому что они ими как рази пользуются и благодаря им обогащаются в геометрической прогрессии”, -отмечает эксперт

***   

Этот материал опубликован в №24 журнала Корреспондент от 21 июня 2013 года. Перепечатка публикаций журнала Корреспондент в полном объеме запрещена. С правилами использования материалов журнала Корреспондент, опубликованных на сайте Корреспондент.net, можно ознакомиться здесь.     

• Теги:
• журнал Корреспондент
• инвестиции
• Кипр
• оффшор